都で思うような出世が果たせず、思い悩んでいる平小次郎・将門。 　そんな時、伯父逹が私領を横領しているとの弟・三郎・将頼からの手紙を受け取り急ぎ帰郷する。 　伯父のひとり国香との話し合いは進展せず、もう一人の伯父・良兼との揉め事が始まる。 　将門は、幼馴染みである良兼の娘・君香を略奪し妻とする。 　伯父逹三人の妻の父・前常陸大掾・源護の子・扶らの待ち伏せを受けた将門は、事前にそれを察知し、扶らを撃ち取ったばかりでなく、一挙に護の本拠地に攻め込んで壊滅させてしまう。 　だが、その際、護の舘に滞在していた伯父の国香をも焼死させてしまったことには気付かなかった。 　父が将門に討たれたと知らされた従兄弟の貞盛は、急ぎ帰郷し経緯を調べるが、将門が意図して討った訳ではないことを知り、将門と和睦しようとする。　 　伯父の一人・良正は将門に戦いを挑むが、敗れ去る。 　良正が良兼に助力を求めたことにより、上総介という立場上、将門との全面対決を避けていた良兼も重い腰を上げる。 　心ならずも二人の伯父に引き込まれるようにして、貞盛も将門との対決に巻き込まれて行く。 　三千もの兵力を以て将門に戦いを挑んだ良兼であるが、不可思議な作戦により初戦に破れた良兼は、下野国に逃れ、国府に逃げ込む。 　下野の国衙を包囲した将門は、下野守との交渉により、囲みを解き、良兼らを解放するが、良兼らが将門を攻めようとしたことが原因との記述を下野の国庁の記録に残させた上、引き揚げる。 　源護が太政官に訴え、弁明の為、双方上洛するが、将門の武名は既に都にも達しており、私闘であり微罪であるとして、将門有利な裁定が下る。 　恩赦により解放された将門は、公家たちに持て囃され、あちこちの公家に呼ばれては馳走になるという日々を送る。 　だが、帰郷した将門を待っていたのは源護と伯父逹の報復であった。 　都での馳走攻めの日々を送った為か、将門は脚気を発症する。 　将門が陣頭指揮を出来ない上に、良兼らが祖・高望と将門の父・良将の木像を掲げて戦いを挑んで来た為、郎等逹が動揺し、将門軍は破れる。 　良兼は将門の本拠地を焼き払い、将門の妻・君香を拐って引き揚げる。 　一旦は、山中に隠れた将門だったが、やがて復活して、再度、伯父逹に戦いを挑む。